De Nederlandse regering heeft aangekondigd de vermogenswinstbelasting uit te breiden naar alle financiële instrumenten, inclusief aandelen, obligaties en opties, met de invoering gepland voor 2028. Ongeveer 90% van het vermogen met betrekking tot waardeontwikkeling zal hierdoor onder deze belasting vallen. Deze maatregelen zijn een reactie op de kritiek op de huidige vermogensaanwassystematiek en zijn bedoeld om meer duidelijkheid te scheppen over de belasting in box 3, meldt Nieuws Impuls.
Forfait naar 7,87%
Om het tekort aan inkomsten door de nieuwe vermogenswinstbelasting te compenseren, verhoogt het kabinet het fictieve rendement op onder andere vastgoed in 2027 met 1,5 procentpunt tot 7,87%. Dit is bovenop een eerder verwachte stijging van 0,37 procentpunt.
Vastgoed Belang, de brancheorganisatie voor particuliere verhuurders, zegt dat dit leidt tot een verhoging van 31,2% van de belastingbetalingen in box 3 over 2027. Volgens de organisatie betekent dit een verdere belastingdruk voor particuliere verhuurders, die al zwaar belast worden.
De organisatie stelt dat de verhoging van het forfait niet noodzakelijk is voor budgettaire neutraliteit. Uit een Kamerbrief blijkt dat de verhoging de staatskas in 2027 €473 miljoen en in 2028 €203 miljoen oplevert, terwijl het totale pakket aan maatregelen structureel €454 miljoen meer oplevert dan nodig is voor compensatie van de gemiste inkomsten.
Leegwaarderatio
Daarnaast heeft Vastgoed Belang zorgen geuit over een mogelijke actualisatie van de leegwaarderatio, die de WOZ-waarde van verhuurde woningen corrigeert. Dit kan leiden tot een lagere fiscale startwaarde van verhuurde woningen en meer belasting bij verkoop, aldus de organisatie.
Vastgoed Belang-voorzitter Niek Verra merkt op: ‘Nu nog op het laatste moment de leegwaarderatio verlagen, voelt alsof de sector nog één laatste keer wordt uitgewrongen. Eerst worden verhuurders jarenlang te zwaar belast onder het oude systeem en nu dreigen ze ook in het nieuwe systeem opnieuw geraakt te worden. Dat ondermijnt het vertrouwen in de overgang naar belastingheffing op werkelijk rendement.’
Rekening bij vastgoed
Terwijl Vastgoed Belang het positief vindt dat de coalitie akkoord heeft bereikt over een vermogenswinstbelasting op werkelijk rendement, is het volgens de organisatie onverteerbaar dat de vastgoedsector de rekening betaalt voor de aanpassingen betreffende aandelenbelastingen.
Verra stelt: ‘De kritiek op vermogensaanwasbelasting op aandelen is begrijpelijk, maar de rekening voor het repareren daarvan wordt nu neergelegd bij de vastgoedsector. Dat is onacceptabel. De doelstelling om 100.000 woningen per jaar te bouwen raakt nu verder uit zicht, wat een ramp is voor zowel verhuurders als woningzoekenden.’
Kleine belegger
Peter Beets, vermogensplanner bij ABN Amro MeesPierson, waarschuwt dat vooral kleine beleggers het zwaar te verduren krijgen. ‘De kleine belegger is eigenlijk gewoon de klos. Die krijgt veel eerder te maken met belasting in box 3 en betaalt voor deze reparatie.’
Belastingadviseur Cor Overduin noemt de uitwerking in De Telegraaf ‘niet heel netjes’ richting kleine beleggers, en voegt toe: ‘We willen met z’n allen dat mensen wat minder sparen en meer investeren, maar op deze manier bestraf je de beginnende belegger.’
Ook spaarders zullen eerder belastingheffing ondervinden. Het heffingsvrije vermogen wordt vanaf 2027 teruggebracht naar €30.846, het niveau van 2020, en vanaf 2028 geldt een heffingsvrij resultaat van €1.000.
Voor beleggers in cryptovaluta en fysiek goud geldt echter een andere regeling. Beleggers in deze activa krijgen in 2028 en 2029 te maken met een vermogensaanwassystematiek, terwijl cryptovaluta via reguliere beleggingsrekeningen wel onder de vermogenswinstbelasting vallen, bevestigt een woordvoerder van het ministerie van Financiën.
